Эмитент
54 626,95 RUBРасчетная цена
23.07.2019Начало торговли
Официальный сайт Московская биржа ИнвестИдеиРегион
ОблигацииАктив
Корпоративные облигацииКатегория актива
Отслеживаемый индекс
Объем фонда (СЧА)
0,45%Комиссия
РеинвестированиеДивидендная политика
ISIN
GPBSТикер
Пай биржевого ПИФаТип фонда
График котировок GPBS
| Актив | Доля |
|---|---|
| МРСКУр Б04, RU000A100ZD5 | 7.59% |
| ЕврХимБ1Р3, RU000A1008Z0 | 7.29% |
| БКЕ БО 1P2, RU000A100A33 | 7.20% |
| Мегафон1P5, RU000A1002P4 | 7.13% |
| ГТЛК 1P-13, RU000A1003A4 | 7.02% |
| Роснфт1P2, RU000A0JX355 | 6.29% |
| ЕврХол1P1R, RU000A0JWBH2 | 6.23% |
| РЖД-19 обл, RU000A0JQ7Z2 | 5.10% |
| РН БАНК1Р5, RU000A100A90 | 5.02% |
| Ростел2P3R, RU000A101FC7 | 4.36% |
| Система1P9, RU000A1005L6 | 4.34% |
| ГазпромКP1, RU000A100EX8 | 4.23% |
| ЛСР БО 1Р2, RU000A0JXPM0 | 3.79% |
| Акрон Б1P3, RU000A100YU2 | 3.21% |
| Газпнф1P3R, RU000A0ZYDS7 | 3.03% |
| ИКС5Фин1P5, RU000A100AB2 | 2.91% |
| АЛЬФА-Б2Р5, RU000A100PQ8 | 2.73% |
| ТрнфБО1P6, RU000A0JXM97 | 2.13% |
| ФПК 1P-01, RU000A0JXQ28 | 1.84% |
| Альфа-Б2Р3, RU000A0ZZZ66 | 1.49% |
| МТС 1P-05, RU000A0ZYWX7 | 1.44% |
| Росбанк2P5, RU000A100B16 | 1.42% |
| РСХБ БО-5Р, RU000A0ZYXJ4 | 1.25% |
| МТС 001P-2, RU000A0JXMH7 | 1.24% |
| ТранснфБО6, RU000A0JWS92 | 1.04% |
| РоснефтьБ1, RU000A0JUFU0 | 0.66% |
Количество активов
Среднее долей
Медиана долей
Сумма долей 3 наибольших вложений
Сумма долей 5 наибольших вложений
Сумма долей 10 наибольших вложений
Сумма долей 50 наибольших вложений
Отслеживаемый индекс
Код индекса
| Влияние | Фактор |
|---|---|
| -0.450% | Комиссия за управление, RUB |
| +11.738% | Рост чистых активов фонда, RUB |
| +0.532% | Биржевая премия к справедливой стоимости пая, RUB |
| +11.820% | Итоговая среднегодовая доходность GPBS, RUB |
Тикер INav
Закрытие торгов
Справедливая цена
Премия
| Макропараметр | Падение параметра, шт. | Рост параметра, шт. |
|---|---|---|
| RUB/USD | 0 | 2 |
| RUB/EUR | 0 | 2 |
| Российские акции | 1 | 1 |
| Американские акции | 2 | 0 |
| Нефть Brent | 2 | 0 |
| Золото и серебро | 1 | 1 |
| Макропараметр | Падение параметра, шт. | Рост параметра, шт. |
|---|---|---|
| RUB/EUR | 0 | 1 |
| Российские акции | 0 | 2 |
| Американские акции | 0 | 2 |
| Нефть Brent | 2 | 0 |
| Золото и серебро | 1 | 1 |
| Тикер | Корреляция | Вероятность | Категория актива |
|---|---|---|---|
| FXIT | 0.00 | 92.11% | Акции |
| VTBE | 0.03 | 88.60% | Акции |
| VTBU | 0.04 | 89.29% | Облигации |
| SBRB | 0.04 | 93.40% | Облигации |
| FXWO | -0.05 | 81.58% | Акции |
| RUSB | -0.06 | 79.82% | Облигации |
| SCIP | 0.10 | 95.45% | Акции |
| MTEK | -0.11 | 92.55% | Акции |
| VTBH | 0.14 | 86.84% | Облигации |
| FXDE | 0.17 | 90.35% | Акции |
| TRUR | -0.18 | 95.83% | Все активы |
| TUSD | 0.20 | 91.67% | Все активы |
| RUSE | 0.20 | 86.84% | Акции |
| FXRU | -0.21 | 85.09% | Облигации |
| FXUS | 0.23 | 93.86% | Акции |
| SBGB | 0.24 | 95.61% | Облигации |
| SBSP | 0.24 | 93.86% | Акции |
| FXKZ | 0.25 | 92.11% | Акции |
| VTBA | 0.25 | 90.35% | Акции |
| FXRL | 0.27 | 90.35% | Акции |
| SBMX | 0.28 | 92.11% | Акции |
| SBCB | -0.29 | 83.33% | Облигации |
| FXCN | -0.29 | 86.84% | Акции |
| VTBM | 0.30 | 93.24% | Облигации |
Обзор инвестиционного фонда GPBS
Биржевой паевой инвестиционный фонд “ГазпромБанк — корпоративные облигации 2 года» обращается на бирже ММВБ под тикером GPBS. В состав данного etf входят облигации российских компаний, которые удовлетворяют индивидуальной инвестиционной политике, отличной от обычной практики для ETF на корпоративные облигации. Etf GPBS не следует какому-то популярному индексу, а использует внутренний индекс, рассчитываемый самим Газпромом.
Немаловажным пунктом этих правил является такой показатель, как дюрация. Дюрация - это измерение чувствительности цены облигаций относительно изменения процентных ставок. Таким образом, любое уменьшение процентных ставок на 1% будет примерно увеличивать стоимость фонда GPBS на 2%.
Среди пунктов инвестиционной политики значатся следующие:
Фонд GPBS имеет рублевую доходность и подходит инвесторам, у которых горизонт планирования составляет около 2 лет. Объясняется подобный горизонт планирования одним из замечательных свойств дюрации. Портфель, собранный вокруг определенной дюрации, будет иметь одну и ту же стоимость ровно через 2 года, независимо от изменений в течение этих 2 лет. Два свойства дюрации, описанных выше, могут выглядеть противоречиво, но объясняется это довольно тривиально. Если ставки падают, то цена облигаций и фонда растет. При этом новые купоны, которые получает фонд, приходится реинвестировать уже по меньшей ставке, уменьшая будущую доходность. Разница этих изменений стоимости фонда и доходности реинвестированных купонов будет равна нулю именно через промежуток времени, равной дюрации.
У фонда имеется брат-близнец в лице GPBM. Разница между фондами исключительно в целевой дюрации. У GPBM целевая средневзвешенная дюрация составляет 4 года. Таким образом можно построить стратегию для ИИС на 3 года, взяв поровну GPBS и GPBM.
Управление фондом осуществляет Газпромбанк, 100%-ая дочка Газпрома. Комиссия за управления составляет 0.15%. Но необходимо учитывать дополнительные расходы на депозитарий, биржу и аудиторов в объеме 0.2%. Иные расходы не более 0.1%.
Обязанность Маркет-мейкера подлежит исполнению в течении 405 минут в течении одного торгового дня. Обязанность Маркетмейкера за торговый день считается исполненной в случае, если Маркет-мейкер совершил сделки с инвестиционными паями в объеме равном 50 000 000 рублей.
