FXMM Краткосрочные гособлигации США с рублевым хеджем
Общее
?
FinEx

Эмитент

1 704,53 RUB / 1 704,53 RUB

Расчетная цена

2 797 127 000 RUB

Объем фонда (СЧА)

0,49%

Комиссия

Активы
?
Облигации

Актив

Госдолг

Категория актива

-

Модель фонда

Отслеживаемый индекс

География активов
?
Развитый

Рынок

Америка

Регион

США

Страна

Валюта
?
RUB

Валюта активов

RUB

Отчетная валюта

RUB

Валюта торгов

График котировок FXMM

Полный состав FXMM
Актив Доля
TREASURY BILL 0% 04/11/2021, US9127964W63 10.73%
TREASURY BILL 0% 02/12/2021, US9127965G05 10.44%
TREASURY BILL 0% 12/11/2021, US912796H515 8.00%
TREASURY BILL 0% 18/11/2021, US912796H697 8.00%
TREASURY BILL 0% 26/11/2021, US912796H770 7.32%
TREASURY BILL 0% 09/12/2021, US912796J594 7.32%
TREASURY BILL 0% 16/12/2021, US912796J677 7.19%
TREASURY BILL 0% 16/12/2021, US912796J750 6.65%
CASH MGMT BILL 0% 30/12/2021, US912796A908 6.51%
CASH MGMT BILL 0% 09/11/2021, US912796N547 4.34%
CASH MGMT BILL 0% 02/11/2021, US912796M630 4.34%
CASH MGMT BILL 0% 16/11/2021, US912796N620 4.07%
CASH MGMT BILL 0% 01/11/2021, US912796ZC68 2.44%
CASH MGMT BILL 0% 23/11/2021, US912796N703 1.90%
CASH MGMT BILL 0% 30/11/2021, US912796N885 1.90%
CASH MGMT BILL 0% 14/12/2021, US912796P609 1.90%
CASH MGMT BILL 0% 07/12/2021, US912796P526 1.90%
CASH MGMT BILL 0% 21/12/2021, US912796P781 1.90%
CASH MGMT BILL 0% 28/12/2021, US912796P864 1.90%
Качество диверсификации

19

Количество активов

5.20%

Среднее долей

4.34%

Медиана долей

29.17%

Сумма долей 3 наибольших вложений

44.50%

Сумма долей 5 наибольших вложений

76.50%

Сумма долей 10 наибольших вложений

98.75%

Сумма долей 50 наибольших вложений

Качество отслеживания индексов фондом FXMM
?
Ликвидность (Under Construction)
Дисконт на бирже
?
FXMMINAV

Тикер INav

1 705,10

Закрытие торгов

1 704,53

Справедливая цена

0,03%

Премия


События, сопровождающие резкие падения FXMM
0 ?

У ETF не было резких недельных изменений

События, сопровождающие резкие росты FXMM
1 ?
Макропараметр Падение параметра, шт. Рост параметра, шт.
EURRUB 0 1
Российские акции 1 0
Американские акции 1 0
Нефть Brent 1 0
Золото и серебро 1 0
Сравнение с Америкой
Отчет сравнения доходности фонда FXMM с индексом S&P 500, содержащего акции американских компаний и номинированного в долларах
Сравнение с Россией
Отчет сравнения доходности фонда FXMM с индексом МосБиржи IMOEX, содержащего акции российских компаний и номинированного в рублях
Альтернатива вкладу
Отчет сравнения доходности фонда FXMM с вкладами по максимальной ставке в топ-10 банков по версии Центрального Банка Российской Федерации
Защита от инфляции
Отчет сравнения доходности фонда FXMM с индексом потребительских цен на товары и услуги по версии Федеральной службы государственной статистики
Влияние курса доллара
Отчет сравнения доходности фонда FXMM с валютным курсом Американского Доллара. Доходность фонда измерена в рублях
Прямая зависимость
13 ?
Тикер Корреляция Вероятность Категория актива
RCMM 0.90 100.00% Облигации
SBMM 0.84 100.00% Облигации
AKQU 0.70 100.00% Акции
VTBF 0.54 100.00% Акции
SBRB 0.50 64.29% Облигации
VTBM 0.49 98.91% Облигации
GPBS 0.41 52.99% Облигации
VTBX 0.37 67.44% Акции
TRUR 0.35 64.29% Все активы
SBGB 0.34 60.42% Облигации
VTBB 0.34 72.86% Облигации
GPBM 0.33 52.54% Облигации
AMRE 0.31 71.43% Акции
Обратная зависимость
11 ?
Тикер Корреляция Вероятность Категория актива
PRIE -0.49 52.00% Облигации
OPNA -0.42 57.14% Акции
OPNU -0.40 85.71% Облигации
TBIO -0.39 57.14% Акции
AKSC -0.38 40.00% Акции
AMIG -0.33 61.54% Облигации
AMGR -0.33 53.85% Акции
AMIN -0.32 50.00% Акции
INEM -0.32 61.54% Облигации
FMUS -0.31 48.65% Акции
FXFA -0.31 66.67% Облигации
Независимые
88 ?
Тикер Корреляция Вероятность Категория актива
FXDM 0.00 96.43% Акции
RCMB 0.01 93.40% Облигации
FXRB 0.01 84.29% Облигации
AMRB 0.02 100.00% Облигации
SBDS 0.02 80.00% Все активы
SBCB -0.02 97.89% Облигации
OPNS 0.02 88.46% Акции
FXRL 0.03 90.00% Акции
VTBG -0.03 97.76% Биржевые товары
AMGM 0.03 92.31% Акции
FXTB -0.03 95.11% Облигации
VTBH -0.04 98.72% Облигации
BCSB 0.04 84.38% Облигации
AMEM -0.04 100.00% Акции
GROD 0.05 92.11% Акции
FMRU 0.05 94.44% Акции
VTBU -0.05 96.51% Облигации
FXDE 0.05 96.49% Акции
AMVF -0.06 100.00% Акции
AKCH 0.06 94.44% Акции
SBCS 0.06 60.00% Все активы
INGO -0.06 96.15% Облигации
FXKZ 0.07 89.24% Акции
AMMF -0.07 92.31% Акции
SCIP -0.07 94.93% Акции
AMSL -0.08 92.31% Биржевые товары
VTBY -0.08 91.67% Облигации
SPBC -0.08 93.75% Облигации
VTBE 0.08 94.44% Акции
DIVD 0.08 87.50% Акции
FXIT 0.08 91.04% Акции
SUGB 0.09 95.61% Облигации
FXCN 0.09 95.19% Акции
RCHY 0.09 80.77% Облигации
FXUS 0.09 92.60% Акции
AMDG -0.09 96.15% Акции
FXES -0.09 96.67% Акции
SBSP 0.10 89.10% Акции
SBWS 0.10 75.00% Все активы
RCMX 0.10 84.67% Акции
FXGD 0.11 97.53% Биржевые товары
RUSE 0.11 87.50% Акции
FXIM -0.11 94.44% Акции
SBPS 0.11 75.00% Все активы
FXRD 0.12 90.00% Облигации
TGRN -0.12 96.67% Акции
AKMB 0.12 71.92% Облигации
SPBF 0.13 87.50% Облигации
AMSC -0.13 92.31% Акции
TMOS 0.13 79.51% Акции
SBMX 0.14 87.65% Акции
MTEK 0.14 86.19% Акции
AKNX -0.14 86.96% Акции
TIPO -0.14 78.57% Акции
AKME 0.14 76.67% Акции
AMHC -0.15 100.00% Акции
SBRS 0.15 75.00% Все активы
AKSP -0.15 100.00% Акции
MKBD 0.16 80.77% Акции
RCUS -0.16 90.00% Акции
SBRI 0.17 81.58% Акции
AKMD -0.17 97.06% Акции
AMLV -0.18 96.15% Акции
FXRU 0.18 97.79% Облигации
FXIP -0.18 95.00% Облигации
TBRU -0.18 76.67% Облигации
ESGR 0.19 89.13% Акции
RUSB 0.19 97.83% Облигации
VTBA 0.19 91.46% Акции
AMGF -0.20 88.46% Акции
AMCC -0.21 88.46% Акции
VTBI -0.22 78.57% Облигации
AMRH 0.22 95.45% Облигации
FXTP -0.24 93.48% Облигации
OPNR 0.25 64.29% Акции
TSPX -0.26 92.86% Акции
FXWO 0.26 88.71% Акции
TEUR 0.26 97.96% Все активы
TUSD 0.26 97.96% Все активы
AKEU 0.27 90.71% Акции
TSPV -0.27 78.57% Акции
TGLD -0.27 94.44% Биржевые товары
OPNW -0.28 94.74% Все активы
TECH -0.28 92.86% Акции
AMHY -0.29 84.62% Облигации
OPNB -0.29 78.57% Облигации
FXRW 0.29 91.94% Акции
OPNE -0.30 92.86% Акции
Ограничения
?
Реинвестирование

Дивидендная политика

Нет

Хеджирование

Нет

Обратный

Нет

С плечом

Прочее
?
IE00BL3DYX33

ISIN

ETF

Тип фонда

Ирландия

Страна регистрации фонда

16.05.2014

Начало торговли

Обзор инвестиционного фонда FXMM

ETF FXMM является самым простым и предсказуемым инструментом на Московской бирже. Благодаря уникальной структуре фонда ETF его график котировок выглядит как прямая линия, имея лишь очень незначительные отклонения.

Полное наименование фонда FXMM - Краткосрочные гособлигации США с рублевым хеджем. Во-первых, краткосрочные облигации США в портфеле - это T-Bills Американского казначейства со сроком менее чем на два года. Считается, что данные инструменты максимально надежны, и поэтому носят устоявшееся название “безрисковых активов”. Все международные рейтинговые агентства S&P, Moodys, Fitch оценивают данные активы как максимальный грейд ААА. Во-вторых, краткосрочный хедж - это специальный договор валютно-процентного свопа, заключенный между фондом и третьим лицом (банком Нью-Йорка). По этому договору фонд отдает банку полученные купоны по T-Bills в обмен на ключевую ставку Российской Федерации.

Итого, покупая данный фонд, в активах у инвестора значатся высоконадежные государственные долги США, а по факту он получает фиксированную рублевую ставку. Использование подобного фонда целесообразно, если вы хотите максимально защищенный актив, но при этом верите в сильный рубль.

Фонд уникален тем, что есть всего два способа купить государственный долг США на Московской бирже. Оба способа представлены в виде фондов FXMM м FXTB. Но FXMM от FXTB отличается наличием свопа и, как следствие, рублевой доходностью. FXTB свопа не имеет и его доходность долларовая.

Доходность данного фонда на уровне ставки по вкладам в топ-10 банках России.

Управляющей компанией является Финекс, исторически управляющей большинством ETF на Московской Бирже. Структура у компании таковая, что управление фондами - ее единственная деятельность.

Риски у фонда FXMM можно выделить операционные и управленческие. Также имеется кредитный риск по свопу. Но в случае дефолта по свопу активы фонда в виде T-Bills сохранятся в полном размере, просто доходность из рублевой превратиться в долларовую. Кредитный риск по госдолгу США можно оценить как чрезмерно малый, так как исторически данные активы не испытывали дефолтов или большой волатильности.

FXMM торгуется также и на Ирландской бирже, что дает возможность дополнительную надежность и ликвидность, так как работает дополнительных арбитражных трейдеров и контроль фонда со стороны государств.